Début du contenu principal.
Cette décision a le potentiel de soulager certains ménages.
La Banque du Canada a abaissé mercredi son taux d’intérêt directeur d’un quart de point de pourcentage, soit de 5% à 4,75% - une première baisse de ce taux depuis plus de quatre ans.
À 5%, le taux était à son plus élevé depuis 2001.
«Le Conseil de direction a convenu que la politique monétaire n’a plus besoin d’être aussi restrictive. Il a donc baissé le taux directeur de 25 points de base»
«Si l'inflation continue à ralentir et que les données continuent de renforcer notre confiance qu'elle se dirige vers la cible de 2 %, il est raisonnable de s'attendre à d'autres baisses du taux directeur», a dit M. Macklem, qui a rappelé au passage que la banque centrale prend ses décisions concernant les taux une à la fois.
Le gouverneur a affirmé que la Banque du Canada ne veut pas baisser le taux directeur trop rapidement pour ne pas «compromettre les progrès réalisés dans notre lutte contre l'inflation».
Il y a encore des risques que l'inflation réaccélère, a soutenu M. Macklem, par exemple si «les tensions mondiales augmentent, si les prix des logements montent plus vite que prévu au Canada, où si la croissance des salaires reste élevée par rapport à la productivité».
Les économistes s'attendaient majoritairement à cette baisse. Le ralentissement notable de l’inflation et la faiblesse économique justifiaient une baisse des taux d'intérêt. La Banque du Canada explique sa décision en démontrant que l’inflation ralentit, donc que «la politique monétaire n’avait plus besoin d’être aussi restrictive».
«Les données récentes ont renforcé notre confiance que l’inflation va continuer de se diriger vers la cible de 2%», est-il écrit dans un communiqué de la banque centrale. Ceci dit, la Banque du Canada reste prudente dans sa baisse. «Les mesures sur trois mois semblent indiquer que [le] ralentissement [de l’inflation] va se poursuivre» au Canada mais, «dans l’ensemble, les données récentes portent à croire que l’économie serait encore en situation d’offre excédentaire», dit-on.
Noovo Info a calculé l'impact de la baisse du taux directeur sur des paiements hypothécaires pour des exemples fictifs de prêts à taux variable au terme de cinq ans avec un amortissement sur 25 ans. Le calcul exclut des frais afférents comme des paiements de taxe foncière intégrés aux versements ou encore de l'assurance-vie. Dans cet exemple, les détenteurs de prêts à taux variable verront leurs versements mensuels diminuer d'environ 20 à 60 $ tout dépendant du montant de leur hypothèque.
| Montant du prêt | 7,00% | 6,75% | 6,50% | 6,25% | 6,00% |
| 200 000 $ | 1 398,43$ | 1 375,30$ | 1 352,57$ | 1 330,22$ | 1 308,27$ |
| 250 000 $ | 1 748,04$ | 1 719,12$ | 1 690,72$ | 1 662,77$ | 1 635,34$ |
| 300 000 $ | 2 097,65$ | 2 062,95$ | 2 028,86$ | 1 995,32$ | 1 962,40$ |
| 350 000 $ | 2 447,26$ | 2 406,77$ | 2 367,00$ | 2 327,87$ | 2 289,47$ |
| 400 000 $ | 2 796,87$ | 2 750,59$ | 2 705,15$ | 2 660,43$ | 2 616,54$ |
| 450 000 $ | 3 146,48$ | 3 094,42$ | 3 043,29$ | 2 992,98$ | 2 943,60$ |
| 500 000 $ | 3 496,09$ | 3 438,24$ | 3 381,44$ | 3 325,53$ | 3 270,67$ |
Source: Calculatrice hypothécaire du gouvernement du Canada
À voir aussi : Vers une baisse du taux directeur? Doit-on fixer ou non son taux hypothécaire?
Avec cet abaissement, la Banque du Canada devance certains de ses pairs, dont la Réserve fédérale américaine.
Tim Macklem a affirmé que son institution n'avait pas besoin de marcher au même rythme que la Fed.
«Il y a des limites à la mesure dont nous pouvons nous éloigner des États-Unis, mais nous ne sommes pas proches de ces limites», a-t-il déclaré.
La baisse du taux directeur marque un tournant majeur pour la Banque du Canada, qui a commencé à augmenter de manière agressive les taux d’intérêt en mars 2022 en réponse à la hausse de l’inflation.
Cette réduction du taux a le potentiel de soulager certains ménages ayant des prêts hypothécaires à taux variable et réduit la hausse des remboursements pour ceux qui devraient renouveler leur prêt hypothécaire dans les mois à venir.
Sur la colline du Parlement, les libéraux fédéraux célébraient la baisse du taux directeur mercredi.
Après avoir assisté à la réunion hebdomadaire du caucus libéral, la ministre des Finances, Chrystia Freeland, a pris le micro pour se féliciter de la baisse.
«Le Canada est le premier pays du G7 où les taux d'intérêt ont été abaissés. Notre plan économique fonctionne et c'est une très bonne nouvelle pour le Canada et les Canadiens», a-t-elle dit.
Les conservateurs, en revanche, n’étaient pas d’humeur à faire la fête. Ils ont affirmé que la réduction du taux directeur n'aiderait pas beaucoup les Canadiens.
«Le gouvernement néo-démocrate-libéral ne peut pas crier victoire avec cette minuscule réduction du taux, car des millions de Canadiens continuent de souffrir à cause de ses politiques», ont déclaré les conservateurs dans un communiqué de presse.
«Cette baisse de taux n'est pas une marque de succès pour Justin Trudeau, mais plutôt un rappel que des millions de Canadiens seront obligés de renouveler leur hypothèque à des taux beaucoup plus élevés à cause de sa politique inflationniste.»
Avec des informations de La Presse canadienne